公司发布2024年三季度报告，前三季度实现营收68.41亿元，同比增长42.6%；归母净利润4.65亿元，同比增长56.2%，符合业绩预告预期。第三季度营收26.48亿元，较去年同期增长37.3%，环比提升20.2%；净利润1.78亿元，同比增长53.5%，环比增长22.9%，表现亮眼。毛利率保持稳定，费用率有效控制，保证了净利率的提升。 汽车电子业务持续快速扩张，上半年实现营收30.7亿元，同比增长65.4%，占总营收比例提升至73%。座舱域控、精密运动机构、数字声学等新产品逐步进入规模化生产，客户结构不断优化，多个知名汽车厂商销量大幅增长。精密压铸业务稳健发展，上半年营收9.1亿元，同比增长23.6%，光通讯模块等相关产品销售增长明显，关键客户贡献突出。 公司加大研发投入，前三季度研发费用达5.31亿元，同比增长21.8%，占营收比重7.8%。产能建设稳步推进，惠州新厂已投产，浙江长兴一期项目预计年内投产，力求支撑未来增长。预计2024-2026年EPS分别为1.28、1.55和1.86元，净利润复合年增长率达28.1%，维持“买入”评级。风险方面需关注市场竞争、新品推广及海外业务波动。