本周市场表现积极，通信（申万）指数上涨13.00%，同期上证综指上涨12.81%，深证成指上涨17.83%。9月25日至27日，2024国际信息通信展在北京顺利举行。本次展会以“推动数实深度融合、共筑新质生产力”为主题，全面展示了信息通信产业的最新技术成果，涵盖AI算力、低空经济和车路云等多项热点领域，吸引了业内高度关注。 展会亮点突出，AI技术和大模型应用全面铺开，产业链各环节的算力基础设施产品集中亮相。低空经济领域，电信运营商、设备商以及创新企业纷纷展示解决方案，并举办了两场低空论坛，反响热烈。车路云一体化平台及C-V2X等方案备受关注，相关产业论坛助推行业发展。华为、中兴通讯等企业持续推进连接与算力双重布局，浪潮、超聚变等厂商则不断创新AI算力基础设施，推动绿色高效解决方案。 展望2024年，通信行业重点聚焦电信运营商与AI算力双翼发展，同时看好卫星互联网、低空经济和车路云等新兴产业的发展潜力。重点推荐中国移动、中国电信、中国联通以及中兴通讯等龙头企业。需警惕中美贸易摩擦升级、云厂商资本开支不足及5G推进放缓等风险因素。