宁波银行近日发布2024年业绩快报，全年营业收入同比增长8.20%，归母净利润同比增长6.23%。资产规模稳步扩大，截至2024年末，总资产同比增长15.3%，其中贷款和存款规模分别同比增长17.8%和17.2%，表现出良好的业务增长态势。4季度债市利率的快速下行对营收回暖起到积极作用，盈利增速整体稳健。 资产负债结构保持健康，公司不良贷款率维持在0.76%，资产质量稳健。拨备覆盖率和拨贷比虽较三季度有所下降，但绝对水平依然较高，风险抵御能力充足，为未来经营提供有力保障。规模扩张与风险控制并重，体现了公司稳健的发展策略。 本文维持对宁波银行24-26年盈利预测，预计每股收益分别为4.10元、4.49元和4.95元，盈利增速逐步提升。结合公司良好的市场化治理和多元股权结构，保持“强烈推荐”评级。需注意经济下行、利率波动及房地产行业风险对资产质量的潜在影响。