【梯队解析】

今日共106股涨停，连板股总数15只，其中三连板及以上个股5只，上一交易日共19只连板股，连板股晋级率26%；12股封板未遂，封板率为90%。

（图片来源：经传多赢股票-主题猎手）

焦点股方面，大消费板块一鸣食品15天10板，电网设备板块风范股份11天7板，洁净室概念股金螳螂4连板，医药板块澳洋健康4连板，光模块概念股天洋新材4连板。

梯队解析：

经过周五中位连板的集体瀑布以后，连板方向的抛压有所释放，交易拥挤度也下降了不少，高度下降到上一个空间板百花医药的一半左右，初步具备博弈性价比，次日如果中位科技方向出现连续加速顶一字的个股，可以留意同梯队中非科技的医药、消费等板块能否出现大长腿换手尝试卡一字的品种。如果没有非科技连板卡掉科技方向的一字板，那这个连板周期就偏向过渡小周期了（高度来到5-6板左右退潮），需等待下一轮分化节点再挖掘新启动首板的补涨博弈机会。

热点题材梳理：

【核心策略】

今日市场高开高走，三大指数集体大涨，沪指涨1.41%报3982点逼近4000点整数关，创业板指大涨3.14%创一个月新高，科创50涨超4%。个股涨多跌少，两市超4300只个股上涨，全市场超百股涨停。量能温和放大，两市全天成交额2.39万亿，较上一交易日放量超2400亿。板块方面，半导体全面爆发领涨，长鑫科技大涨12%市值重回4万亿上方，通富微电、有研新材等多股涨停，存储芯片、CPO概念集体走强，中石科技、太辰光20cm涨停；下跌方面，白酒板块走低贵州茅台跌超3%，影视院线回调北京文化跌停。

指数方面，沪指放量收阳重新站上3900点并逼近4000点整数关，市场从3800点反攻以来重心持续上移，趋势修复结构延续。不过指数来到4000点附近，上方套牢筹码压力逐步显现，连续上攻之后短线获利盘也有兑现需求，且平均股价反弹过程中流动资金再次翻绿跌破前期低点，资金翻绿新低的反弹，如果仓位偏重可以逢高适当落袋部分利润或找分时冲高节点做T降低成本，仓位较轻的回档就是考虑低吸的节点。普涨次日一般都有分化预期，分化不是坏事，只要量能不快速萎缩，良性震荡后仍有继续修复的空间。

（图片来源：经传多赢股票）

情绪方面，今日市场情绪明显回暖，全市场超百股涨停，连板梯队有序展开，天洋新材、金螳螂双双4连板，共进股份、神奇制药3连板，誉衡药业走出7天5板，赚钱效应明显扩散；不过医药高标誉衡药业累计涨幅较大，短线偏离值压力渐增，且医药二波龙哈药也需绕30天异动，作为前期情绪炒作核心题材的医药方向高标集体面临异动压力，博弈难度有所增加。指数逼近4000点关口后资金分歧也会加大，注意回避普涨次日的跟风个股接力，耐心等待普涨后的分化节点再考虑挖掘低吸机会。

题材方面，资金日内明显聚焦科技成长方向，半导体、CPO是绝对核心，存储重估逻辑持续强化，长鑫科技大涨12%市值重回4万亿上方，带动芯片产业链集体走强，板块指数大涨超3%创阶段性新高；CPO/光通信受英伟达CPO交换机全面量产催化，中石科技、太辰光20cm涨停，中际旭创涨超6%重返千元关口；此外粮食概念受摩根大通粮食危机预警催化走强，培育钻石、电网设备盘中活跃。

那么来到当下，指数从3800点反攻到3900点以上并逼近4000点，主力资金大幅回流科技，电子行业获逾500亿主力净流入，存储重估+CPO量产两条产业逻辑的确定性较高：一是存储芯片，美股存储板块持续大涨叠加长鑫科技市值重回4万亿验证存储涨价周期，SK海力士扩产HBM、南亚向上游CCL客户发出涨价函，产业链量价齐升的逻辑不断强化，半导体设备、封测、材料等细分有望轮动；二是光通信，英伟达CPO交换机全面量产意味着1.6T/CPO时代加速到来，中际旭创重返千元提升板块估值天花板，光芯片散热、光纤、玻璃基封装等细分方向有望持续活跃；三是粮食/种业属于消息驱动的低位方向，情绪属性偏强，持续性有待观察。半年报密集披露期内，科技板块业绩落地情况仍是验证行情成色的关键。

但短期科技方向已经在日内跟指数共振小高潮，次日如果小幅低开震荡还有资金做T预期，但如果在普涨次日抢高开就容易出现获利盘释放，短线资金可能轮动到医药、电力、消费等非科技方向。