【梯队解析】

今日共99股涨停，连板股总数10只，其中三连板及以上个股4只，上一交易日共10只连板股，连板股晋级率40%；107股封板未遂，封板率为48%。

（图片来源：经传多赢股票-主题猎手）

焦点股方面，并购重组的爱丽家居9连板，AI应用概念股传智教育5连板，大消费板块一鸣食品4连板、华天酒店5天4板。

梯队解析：周四晚复盘文章提示的次高板大长腿换手卡位一字空间板的剧本如期出现，AI应用概念传智教育晋级5板，周末爱丽家居被停牌核查那等于高度直接给到了传智，叠加周五AI应用板块的发酵强度，正常应该是直接加速了，如果竞价无5亿以上大单一字，就说明连板方向强度低于预期，资金可能尝试高切低，可以留意低位首板启动的新题材；如果竞价有加速，就可以围绕同梯队（7月27日首板）的断板回档方向（非AI应用但具备一定辨识度的），挖掘套利博弈空间。

（图片来源：经传多赢股票）

热点题材梳理：

【核心策略】

周五市场高开低走震荡分化，创业板指盘中一度涨近7%，科创50一度涨超9%。个股涨多跌少，两市超4600只个股翻红上涨，超300股涨超8%。两市全天成交额2.49万亿，较上一交易日小幅放量。板块方面，存储、光模块方向利好大高开后震荡回落，资金高低切换，AI应用方向平开高走快速走强；午后机器人、银行、油气等板块局部活跃。

指数方面，周五又是A股熟悉的配方，美股存储股周四集体大涨十几二十个点，韩国综合指数也在A股开盘前飙升到十四五个点，结果A股科创50高开8%就触发量化批量卖出了。不过从结构上来说，这种“有分歧”的反弹，反而才容易真正走出趋势修复，如果又是像7月14日或7月21日那样，指数一有动作资金就全部猛拉科技/半导体暴力大阳线，那反而就很难形成底部，毕竟这一波4、5月以来科技方向的获利盘非常集中且涨幅巨大，高位重挫以后套牢筹码的体量也是比较大的，如果一到指数修复日就猛拉科技股，那就会很快碰到套牢筹码压力区，然后在套牢盘的集中抛售下再次回调。

（图片来源：经传多赢股票）

所以科技股的任务从来都不是拉一个暴力的单日超跌反弹阳线，而是止跌和降低波动，科技方向只要不再放量创新低，能够逐渐躺底筑底，消除市场的后顾之忧，其实就足够了。后面需要一段反复的波动震荡，来清洗高位的套牢筹码以及7月21日之后的抄底获利筹码，然后慢慢靠趋势走出自发性的反弹修复，而不是靠单纯跌得多走出来的反弹，那么赚钱效应和持续性才会更加好。从这个角度来说，周五资金对于科技的狂热不复从前，反而是有利于趋势性的反转（而非单纯某个交易日的反转）。

题材角度，虽然7月下半月科技退潮周期里，不断有新题材活跃，但暂时还是没有任何一个方向能走出足够取代科技板块成为新主线 的强度，不管是最开始的医药，还是后面的电力、消费，本质上都只是卡科技超跌反弹高潮（7月14日、7月21日、7月27日）后第二天分化的节点，做高低切换的轮动，但一直没有题材真正“上位”过（如果真有题材要接力科技成为新主线，那应该是每次科技超跌反弹高潮次日的分歧节点，都由同一个方向带头领涨，而且强度逐渐加强。而7月中下旬以来的情况是，每次科技超跌反弹高潮后，次日分化的节点，都是由不同的板块承接科技流出的资金，没有形成持续性）。

（图片来源：经传多赢股票）

那么目前市场已经调整到这个位置了，题材/情绪资金想要卡位科技/机构资金成为市场主流风格，剩下的尝试次数应该不多了，如果这次的还不行，后面就大概率会是科技/机构方向逐渐形成趋势性回流。周五在科技/指数高开低走分歧节点启动的AI应用、云计算，如果想成为新主线，就需要在下一个节点（科技/指数走出反弹阳线后，普涨次日的分化过程里），还是它们领涨带队承接了科技流出的资金，那题材炒作的方向才算形成了趋势。