以下资讯消息来源于财联社

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「机会早知道」

1. 光通信丨英伟达近日推出了NVIDIA Spectrum-XGS以太网

据媒体报道，英伟达近日推出了NVIDIA Spectrum-XGS以太网，可将多个分布式数据中心组合成一个十亿瓦级AI超级工厂。

点评：山西证券发布研报称，近期以英伟达产业链龙头（如工业富联、中际旭创、Lumentum、安费诺）为代表的业绩发布，投资者上调2026业绩预期。整体上，此轮行情满足业绩、风偏共振的“科技牛”特征，AI行情整体上有望保持高位小幅震荡行情，建议关注光模块、铜连接、OCS、液冷、HVDC、商业航天、端侧算力等赛道。

根据经传软件信息显示，相关个股主要有光迅科技（002281）、剑桥科技（603083）。

2. AI应用丨钉钉推出下一代AI办公应用形态钉钉ONE

8月25日，钉钉推出下一代AI办公应用形态钉钉ONE。钉钉ONE被设计为人与AI通过自然语言对话的统一入口，打造以Agent驱动的工作信息流。

点评：华安证券认为，DeepSeek作为国产顶尖大语言模型新发布V3.1版本，长期来看有望拉动国内算力需求，助力国产算力生态加速建设，赋能垂类大模型研发，利好AI Agent商业化应用。

根据经传软件信息显示，相关个股主要有金山办公（688111）、三六零（601360）。

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「外围市场」

美股方面，道指跌0.77%，标普500指数跌0.43%，纳指跌0.22%。大型科技股涨跌不一，英伟达、奈飞、谷歌、特斯拉涨超1%；英特尔跌超1%，亚马逊、Meta、苹果、微软小幅下跌。热门中概股多数上涨，纳斯达克中国金龙指数收涨0.11%。

港股方面，恒生科技指数涨3.01%再度突破5800点整数关口，恒生指数涨1.94%逼近26000点大关，国企指数涨1.85%。盘面上，权重科技股拉升领涨大市，稀土、稳定币概念股、内房股表现强势，濠赌股、脑机接口、煤炭纷纷上涨。另一方面，消费电子概念股普跌，生物医药B类股、职业教育股多数走低。

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「新股一览」

今日1只新股申购。

三协电机是国内领先的微特电机及智能化组件方案商，公司的主要产品包括步进电机、伺服电机和无刷电机及与其配套的产品，广泛应用于安防、纺织、光伏、半导体、3C等行业，已与海康威视、大华股份、大豪科技、睿能科技、日发纺机等细分领域的龙头企业客户开展稳定合作。

今日无新股上市。

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「经传策略」

软件信号：大盘继续强势上涨，3900点关口“兵临城下”，主力净买额继续大幅流入，指数有望维持强势；平均股价反弹1.63%，个股涨多跌少，百股涨停，超三万亿成交，市场到处是机会。

盘面回顾：两市指数强劲大涨，光芯片、稀土永磁、半导体板块领涨，银行、电力等板块走势较弱，市场成交量继续放大，总成交金额超三万亿。

经传多赢投研中心资深投顾陈灼基（执业编号A1120620030004）指出，昨日市场继续强劲反弹，超三万亿成交，金额创历史第二，资金拉升强度非常劲，哪怕盘中出现的回落，资金承接力度依然非常强，两市指数几乎是光头光脚的中阳线，科技方向市值越大、涨势越猛，资金做多意愿非常强烈，后市将有望继续强势。消息面，中共中央办公厅、国务院办公厅《关于推进绿色低碳转型加强全国碳市场建设的意见》对外公布，主要目标是：到2027年，全国碳排放权交易市场基本覆盖工业领域主要排放行业，全国温室气体自愿减排交易市场实现重点领域全覆盖，适当关注绿色低碳方向的反弹机会。目前的市场，增量资金（存款正持续搬家）、存量资金、内资机构、北向外资都达成了做多的共识，上涨根本停不下来，三万亿的成交金额，只要有利好的方向个股几乎都是涨停板，资金充满了做多的激情，顺势而为，好好享受大牛市的盛宴。随着指数越涨越高，不排除大盘3900点附近会有强震，但三万多亿的成交金额，即使强震也不用担心，只是淘弱换强、或做T的机会，趋势一旦形成且持续放量，那么就不会轻易逆转，好好把握市场机会，积极参与，积极操作。

核心策略：继续关注芯片半导体、算力、AI、稀土有色、消费电子、Pcb等活跃方向的机会，量大机会就非常多，积极把握。

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「要闻精选」

▷▷ 两办发文推进绿色低碳转型

8月25日，中共中央办公厅、国务院办公厅《关于推进绿色低碳转型加强全国碳市场建设的意见》对外公布。这份意见提出，到2027年，全国碳排放权交易市场基本覆盖工业领域主要排放行业，全国温室气体自愿减排交易市场实现重点领域全覆盖。到2030年，基本建成以配额总量控制为基础、免费和有偿分配相结合的全国碳排放权交易市场。

▷▷ 发改委召开座谈会：听取扩内需、稳就业等方面意见

8月25日，国家发展改革委主任郑栅洁主持召开企业座谈会，围绕科学编制“十五五”规划，听取关于扩内需、稳就业等方面意见建议。

▷▷ 上海新政：商业性个人住房贷款利率不再区分首套住房和二套住房

央行上海总部发布通知，对上海市商业性个人住房贷款利率定价机制进行调整。其中提到，在利率定价机制安排方面，上海市商业性个人住房贷款利率不再区分首套住房和二套住房。

▷▷ 华为将于8月27日发布新品AI SSD

华为将于8月27日发布新品AI SSD，目标直指AI存储器市场。传统HBM存在容量限制，而华为或将通过技术创新提供大容量SSD。

▷▷ 近期将会发放卫星互联网牌照

据财联社消息，相关部门近期将会发放卫星互联网牌照。专家表示，要实现像星链那样提供卫星互联网服务，仍需2~3年左右的时间。

▷▷ 特朗普或将对医药“出手”

美国总统特朗普称，将把药品价格降至当前价格的1/1400至1/1500，将处理美国药品价格的成本数字。很快将对医药征收关税。

▷▷ 中国炼焦行业协会：当前焦炭市场应尽快再次提涨价格

中国炼焦行业协会市场委员会召开专题市场分析会。与会代表一致认为，当前焦炭市场应尽快再次提涨价格。与会企业达成以下决议：自8月26日零时起，对钢厂客户执行捣固湿熄焦价格上调50元/吨，捣固干熄焦价格上调55元/吨，顶装焦价格上调75元/吨。